Strategie

Unser Ziel mit Aareal Next Level ist es, die Aareal Bank Gruppe auf eine neue Stufe ihrer Entwicklung zu heben. Daran hat auch die Corona-Pandemie nichts verändert. Die wesentlichen Ergebnisse der Anfang 2021 abgeschlossenen 360-Grad-Überprüfung haben bestätigt, dass unsere Strategie und unser Geschäftsmodell in einem nach Überwindung der Pandemie normalisierten Umfeld tragfähig sind. Wir werden unseren Fokus unter Beibehaltung unseres bewährten Geschäftsmodells künftig dennoch stärker als bisher auf die Erschließung neuer Wachstumspotenziale sowie auf erweiterte strategische Optionen richten. 2023 wollen wir dadurch – ohne Berücksichtigung möglicher Akquisitionen – ein Konzernbetriebsergebnis in der Größenordnung von 300 Mio. € erwirtschaften, sofern die Pandemie bis dahin vollständig überwunden ist und sich die Risikosituation damit wieder normalisiert hat.

Chancen für profitables Wachstum sehen wir in allen unseren drei Geschäftssegmenten. Da diese aber unterschiedliche Rahmenbedingungen und Wachstumspotenziale aufweisen, haben wir in Aareal Next Level auch unterschiedliche strategische Schwerpunkte definiert: Das Geschäftssegment Strukturierte Immobilienfinanzierungen steht unter dem Leitmotiv „Activate!“, das Geschäftssegment Banking & Digital Solutions unter „Elevate!“ und das Geschäftssegment der Aareon unter „Accelerate!.

Im Segment Strukturierte Immobilienfinanzierungen soll die kontrollierte Ausweitung und der ESG-konforme Ausbau des Portfoliovolumens unter Ausnutzung des flexiblen Ansatzes in Bezug auf Länder, Asset-Klassen und Finanzierungsstrukturen fortgesetzt werden, um die vorhandene Plattform besser auszunutzen. Dies soll zum einen durch die systematische Nutzung der in den vergangenen Jahren erarbeiteten Flexibilität in Bezug auf Regionen, Asset-Klassen, Strukturen und Exit-Kanäle geschehen. Zum anderen setzen wir auf die Ausweitung unserer Aktivitäten entlang der Wertschöpfungskette, beispielsweise im Bereich Servicing von Immobilienfinanzierungen. Darüber hinaus wollen wir die Effizienz unserer Prozesse erhöhen.

Insgesamt wollen wir unsere Bedeutung als Immobilienfinanzierer auf den wichtigsten Märkten auf dem schon jetzt hohen Niveau halten, unser Geschäft dabei aber zyklusorientiert und flexibel noch kunden- und marktorientierter auf wechselnde Bedarfe ausrichten. Zudem ist es im Segment Strukturierte Immobilienfinanzierungen unser Ziel, die Potenziale digitaler Geschäftsmodelle noch stärker auszuschöpfen.

Wir peilen damit ein Portfoliovolumen bis Ende 2021 von rund 29 Mrd. € und Ende 2022 von rund 30 Mrd. € an – mit positiven Effekten für den Zinsüberschuss, der bereits im laufenden Jahr spürbar steigen soll. Dabei sehen wir in der Post-Covid-Zeit verbesserte Chancen für margenstarkes Geschäft, unter Beibehaltung der konservativen Risikostandards.

Unter dem Motto „Elevate!“ wollen wir in den kommenden Jahren im Geschäftssegment Banking & Digital Solutions, in dem unsere Aktivitäten für die institutionelle Wohnungswirtschaft und angrenzende Industrien gebündelt sind, deutlich wachsen. Geplant ist der Ausbau unseres Produktportfolios sowie eine Expansion in neue Märkte, in denen spezifisches Zahlungsverkehrs-Know-how gefragt ist. Dabei wollen wir vor allem unser tiefes Verständnis für Infrastrukturen und Prozesse unserer Kunden nutzen. Zusätzlich zum Einlagengeschäft wollen wir außerdem verstärkt den Fokus auf die Generierung von Provisionserträgen legen und sich ergebende Möglichkeiten zur Entwicklung gemeinsamer Geschäftsmodelle mit Kunden und anderen Marktteilnehmern weiter stärken.

Bis 2025 soll der Provisionsüberschuss deutlich gesteigert werden. Erreichen wollen wir dies vor allem durch eine Ausweitung des Produktangebots insbesondere im digitalen Bereich und durch weitere strategische Partnerschaften. Festhalten wollen wir an unserem Einlagengeschäft als attraktive zusätzliche Refinanzierungsquelle der Gruppe, dessen Volumen auch mittelfristig bei über 11 Mrd. € liegen soll.

Auf dem Weg dorthin werden wir die Wahrnehmung der jeweiligen Produkte und Geschäftsfelder stärken. Konkret bedeutet das für die Aareal Bank als führender Anbieter von Zahlungsverkehrsdienstleistungen für die Wohnungswirtschaft eine Expansion. Damit erhöhen wir die Transparenz unserer Leistungsangebote.

Das Geschäftssegment Aareon ist ein wesentlicher Wachstumstreiber der Aareal Bank Gruppe. Die Aareon AG gilt als Wegbereiter der Digitalisierung in der europäischen Immobilienwirtschaft. Unter dem Motto „Accelerate!“ wollen wir das Wachstumstempo dieses Geschäftssegments in den kommenden Jahren nochmals deutlich erhöhen.

Dazu wird das Geschäft der Aareon organisch ausgebaut. Zusätzlich soll Wachstum durch gezielte M&A-Aktivitäten erreicht werden. Dabei wollen wir zum einen unseren bestehenden Kundenstamm mit einem erweiterten Produktangebot an uns binden. Zum anderen wollen wir angrenzende Kundengruppen erschließen und diese mit unserem bestehenden Produktsortiment gezielt adressieren. Darüber hinaus ist geplant, auch neue Produkte für angrenzende Kundengruppen zu entwickeln.

Neben den Wachstumsinitiativen für die drei Segmente nutzt die Aareal Bank Gruppe weitere Hebel zur nachhaltigen Steigerung ihrer Profitabilität. Dazu zählen die Optimierung des Funding-Mix und der Kapitalstruktur. Hinzu kommt ein Bündel weiterer Maßnahmen zur Effizienzsteigerung in Organisation, Prozessen und Infrastruktur. Unter anderem sollen unter dem Stichwort „IT Next Level“ die Komplexität der IT-Infrastruktur reduziert und Cloud-basierte Anwendungen ausgebaut werden. Daneben ist eine bereichsübergreifende Straffung der Führungsstrukturen vorgesehen.

In Kombination aller Maßnahmen soll 2023 eine Cost-Income-Ratio von weniger als 40 Prozent im Segment Strukturierte Immobilienfinanzierungen erreicht werden, was auch im internationalen Vergleich einer Best-in-Class Quote entspricht. Für die Umsetzung der strategischen Anpassungen veranschlagt die Aareal Bank in den Jahren 2021 bis 2023 auf der Bankseite Aufwendungen von insgesamt rund 10 Mio. €, denen allerdings Einmalerträge in ähnlicher Größenordnung gegenüberstehen. Für die Aareon wird von Aufwendungen für die Umsetzung ihres Wertschöpfungsprogramms für 2021 in Höhe von rund 8 Mio. € ausgegangen.

Die Ziele, die wir mit Aareal Next Level verfolgen, wollen wir auch mit der im Jahr 2020 vorgestellten Neupositionierung unserer Marke verdeutlichen. Unser zentrales Ziel: Wir wollen unsere Kunden erfolgreicher machen und für sie Wettbewerbsvorteile schaffen. Dazu nutzen wir unsere umfassende Expertise und Erfahrung sowie unser breites Leistungsspektrum, um unseren Kunden optimale Leistungen zu bieten, die ihnen langfristig Wettbewerbsvorteile sichern. Wir erarbeiten integrierte Angebote, die von Beginn an genau auf die spezifischen Bedürfnisse unserer Kunden ausgerichtet sind und die maximale Umsetzung des Potenzials unserer Kunden zum Ziel haben. Die Basis dafür ist unsere einzigartige Kombination aus Finanzierungslösungen und innovativen digitalen Produkten.